Envíos de móviles caen 20%: el peor Q3 en 14 años

El peor tercer trimestre para los móviles desde 2012

Los envíos globales de smartphones cayeron 20% interanual en el tercer trimestre de 2026, su nivel más bajo para ese periodo desde 2012, según el informe de Counterpoint Research. Al mismo tiempo, los precios de venta al público subieron alrededor de 20% en lo que va de año, porque los fabricantes de equipo original (OEM) trasladaron al consumidor el encarecimiento de los componentes.

No es una caída de demanda de teléfonos. Es una caída de oferta de memoria. Y eso conecta el mercado de smartphones con la misma infraestructura de inteligencia artificial que buena parte del ecosistema startup está construyendo o financiando.

¿Por qué se desploman los envíos si la IA va en auge?

El cuello de botella es la memoria DRAM y NAND, los dos chips que dan RAM y almacenamiento a casi cualquier dispositivo conectado. Counterpoint reportó que los precios de la DRAM móvil subieron más de 50% trimestre a trimestre en el primer trimestre de 2026, mientras que los de la memoria NAND flash crecieron más de 90%, según recoge Malaysian Wireless. Para un teléfono de gama baja con 6 GB de RAM y 128 GB de almacenamiento, la firma estimó que el costo total de materiales podía subir 25%.

La razón de fondo es que la inversión en IA absorbe la producción. TrendForce calcula que más del 70% de la producción mundial de chips de memoria se destinará a inversión en IA, y Gartner estima que las empresas gastarán US$1,4 billones en infraestructura de IA este año, de acuerdo con CNET. Del otro lado del mostrador, los números de Micron muestran el tamaño del negocio: sus ingresos por DRAM en el cuarto trimestre fiscal crecieron 343% interanual hasta US$39.800 millones, y los de NAND 526% hasta US$14.100 millones, con el negocio de centros de datos pasando de US$1.570 millones a US$18.000 millones en un año, según Gizmodo.

Dicho de otro modo: cada gigabyte de memoria que se asigna a un acelerador de IA en un data center es un gigabyte que no llega a un teléfono de gama media. La escasez no la generó el consumidor, pero la paga el consumidor.

Samsung y Apple ganan cuota mientras el mercado se contrae

La paradoja del trimestre es que los dos grandes ganaron participación justo cuando el mercado se hundía. Samsung mantuvo el liderazgo con una cuota de 23%, frente al 19% de un año antes, y sus envíos cayeron apenas 3% interanual gracias a la capacidad de asegurar componentes para su línea Galaxy A y al impulso inicial de la serie Galaxy Z Fold8, según Malaysian Wireless. Apple llegó al 22% de cuota —desde 18%— y superó por primera vez el 20% en un tercer trimestre.

Juntas, ambas firmas concentraron el 45% de los envíos globales, ocho puntos más que el 37% del mismo trimestre del año anterior. El contraste con el resto es brutal: Xiaomi cayó más de 30% en envíos y su cuota pasó del 14% al 10%; OPPO quedó en 9% (desde 12%) y vivo en 8% (desde 9%), ambas con descensos superiores al 20%.

La estrategia detrás es explícita: priorizar rentabilidad sobre volumen. Los precios acompañan ese giro. Samsung subió US$100 el precio de sus Galaxy S26 y Apple lanzó los iPhone 18 Pro y Pro Max con precios US$100 por encima de la generación anterior, según CNET. El iPhone Duo, primer plegable de Apple, se posicionó en US$1.999.

Para cualquier negocio que compita en el segmento de entrada, la lectura es incómoda: los fabricantes con escala y acceso privilegiado a suministro están subiendo precios y abandonando, de hecho, la gama baja.

¿Qué cambió en el comportamiento del consumidor?

Counterpoint publicó el 8 de octubre de 2026 una encuesta con más de 5.000 compradores en China, India, Alemania, Reino Unido y Estados Unidos: el 63% notó precios más altos, el 37% consideraría retrasar su próxima compra y el 35% buscaría alternativas dentro de su presupuesto, según Malaysian Wireless. Otra encuesta de la misma firma citada por CNET encontró que la mitad de los consultados esperaría a las rebajas de fin de año para comprar, proporción que sube al 56% entre los consumidores de la generación Z.

El patrón es claro: ciclos de reemplazo más largos, más peso del mercado reacondicionado y una brecha creciente entre gama alta (estable) y gama media (en retroceso).

¿Qué significa esto para tu startup?

Tres movimientos concretos, según el tipo de negocio que tengas:

• Recalcula el costo de hardware en tu modelo financiero. Si vendes hardware propio o dispositivo empaquetado con tu servicio, el supuesto de costo por unidad que armaste en 2025 ya no sirve. Proyecta escenarios con precios de memoria al alza hasta 2027 y define cuánto margen puedes ceder antes de tocar el precio de lista. Los OEM están repercutiendo costos; tú también vas a tener que hacerlo.
• Asegura suministro antes que precio. Samsung y Apple ganaron cuota en un mercado en caída no por vender más barato, sino por tener componentes. Si tu producto depende de módulos de memoria, almacenamiento o SoCs, adelanta órdenes y busca compromisos de volumen a varios trimestres, aunque el precio sea peor que el de hoy.
• Vende longevidad, no reemplazo. Con usuarios reteniendo el mismo teléfono más tiempo, el negocio se mueve del dispositivo al servicio: optimiza tu app para equipos de gama media con menos RAM, ofrece soporte extendido, planes de suscripción y esquemas de trade-in o reacondicionado. En mercados sensibles al precio de LATAM y España esto pesa más que en Estados Unidos o China.

¿Cuánto durará la escasez de memoria?

Counterpoint no espera una recuperación en volúmenes hasta finales de 2027, según Developing Telecoms. Micron, en su actualización de resultados del 30 de septiembre de 2026, dijo que espera que la escasez se profundice en 2027 y 2028: más del 75% de su producción de 2027 ya está comprometida y firmó 26 acuerdos plurianuales take-or-pay con clientes, frente a 16 en junio, según Winbuzzer. Sus nuevas plantas (Idaho ID1, Taiwán) tendrán primera producción de obleas a mediados de 2027 y tardan varios trimestres en aportar volumen relevante.

La esperanza de alivio viene de China: ChangXin Memory Technologies anunció avances en un diseño de celda de memoria más densa y un producto orientado al mercado de centros de datos de IA para este año, aunque enfocado en DRAM y no en NAND, según 247wallst.

Para un founder, el calendario importa por una razón simple: si tu plan de negocio depende de que el hardware se abarate en 2027, ese supuesto acaba de volverse mucho más frágil.

Conclusión

La caída del 20% en envíos de móviles no es una historia sobre teléfonos: es una historia sobre cómo la demanda de infraestructura de IA está reordenando la asignación de componentes en toda la electrónica de consumo. Los fabricantes que aguantaron el trimestre fueron los que tenían suministro asegurado y cartera premium; los que dependían de la gama media barata perdieron cuota a dos dígitos.

Ese es el aprendizaje trasladable: en una cadena de suministro tensionada, la ventaja competitiva se corre del producto al acceso. Quien asegure insumos y márgenes primero, define las reglas del mercado que viene.

Fuentes

• Las ventas de móviles se desploman a su nivel más bajo en 14 años (fuente original)
• Smartphone Shipments Just Hit a New Low. Thanks, RAMageddon
• Global Smartphone Shipments Fall 20% as Samsung Leads
• Global smartphone shipments fall 20% as memory costs push up prices
• Memory Maker Micron Sees Shortages Worsening Through 2028
• Micron's DRAM Revenue Shot Up 343% Compared to Last Year, Courtesy of RAM Shortage
• SanDisk Drops 6% in Memory Selloff on China's DRAM Progress